Важнейшие показатели анализа рисков

Анализ рисков является самостоятельной областью науки, которая базируется, зачастую, на математике и статистике. Благодаря различным исследованиям в данной области можно уже по факту сделать определенные выводы о том, какие результаты ожидаются от системы в ближайшем будущем.

Здесь будут рассмотрены два важных показателя:

MDD (maximal drawdown, максимальный нарастающий убыток)

RF (recovery factor, фактор восстановления)

Они в совокупности дают представление о том, можно ли предположить, что система сможет вернуться на начальный уровень баланса после пережитой просадки.

Изначально на фондовом рынке, где торговля происходит сессионно, применялся параметр MIDD (максимальная внутридневная просадка). Учитывая тот факт, что в конце дня планировалось закрытие всех сделок, этот параметр можно было трактовать как максимальную просадку за весь торговый период.

В данном случае, если имела место серия убыточных сделок, которая привела к просадке средств в точке а графика, то аналитик, который рассматривает его должен будет задуматься о том, что данная ситуация может повториться дважды. 

Здесь нужно ввести второй параметр – фактор восстановления, который является отношением абсолютной прибыли к максимальному нарастающему убытку. Этот показатель косвенно отражает способность системы восстанавливаться после просадок и, следовательно, повышается ее устойчивость и эффективность. 

Многие аналитики считают, что если система продемонстрировала фактор восстановления больше 1.6, то можно рассматривать ее в качестве устойчивой. При значениях меньше 1.6 можно сказать о высокой вероятности слива депозита, поскольку скорость восстановления системы после просадок может оказаться недостаточной.

Рассмотренные два фактора являются лишь самым общим способом проанализировать результат работы системы.

Назад


loaded:ok