Тема: Авторская ежедневная аналитика МОФТ

Фунт/доллар завершил неделю вблизи минимумов

После недолгой консолидации между 25-й и 24-й фигурами британский фунт осуществил попытку пробития верхней границы диапазона и роста против американского доллара, но от уровня 1.2560 он был продан, что вернуло его обратно к поддержке в районе 1.2400. Давление на фунт/доллар сохраняется, а с ним и риски пробития этой поддержки и снижения пары в направлении 22-й фигуры. Закрепившись выше 1.2400, он сможет попытаться пробить 25-ю фигуру.

gbpusd27.02.2017.png

Доллар/франк торгуется без изменений

За прошедшую неделю ситуация в доллар/франке не изменилась. Доллар поначалу демонстрировал позитивный настрой, но вскоре был продан от уровня 1.0140, что вернуло его к поддержке 1.0020. Потеря психологического уровня 1.0000 приведет к снижению до 0.9900-0.9860; для роста в направлении 1.0200 необходимо уверенное пробитие 01-й фигуры.

usdchf27.02.2017.png

Доллар/йена снова у 112.00

Не будучи в состоянии пробить сопротивление в районе 113.80, американский доллар снова снижался против японской йены, в результате чего медведи снова протестировали поддержку в районе 112-й фигуры. Для возобновления роста и возвращения к 114-й фигуре доллару необходимо закрепиться выше текущей поддержки; в противном случае его ждет снижение в направлении психологического уровня 110.00.

usdjpy27.02.2017.png

Предстоящие выборы во Франции довлеют над евро (Недельный обзор)

Минувшая неделя не была богата на важные события, которые смогли бы вывести валютный рынок из спячки, следовательно и интересных и масштабных движений в основных валютных парах не наблюдалось. Британский фунт по-прежнему находится во власти основного на данном этапе негативного для него фактора - Брекзита, поэтому его рывок вверх в паре с долларом США в направлении 26-й фигуры привлек интерес на продажу, на фоне чего он снова торгуется в пределах уровня 1.2400. Впрочем, в среднесрочной перспективе обвала курса фунт/доллара ожидать вряд ли стоит, а быки могут проявлять упорство в продвижении пары выше.

Евро тоже остается в зоне риска на фоне складывающейся геополитической ситуации в еврозоне. Наибольшие риски для ее существования представляют выборы президента Франции, поскольку один из кандидатов, Марин Ле Пен, активно продвигает идею выхода страны из зоны евро. Несмотря на то, что вероятность этого события остается довольно низкой, евро чутко реагирует на любые изменения в рейтинге Ле Пен. Тем не менее, значительных изменений в паре евро/доллар за прошедшую неделю не произошло, а поддержка в районе 1.0500 успешно сдержала натиск медведей. В краткосрочной перспективе возможна диапазонная торговля.

В условиях геополитических и экономических рисков, и неопределенности спросом пользуются активы-"убежища", к которым традиционно относится и японская йена. Она поначалу испытывала на себе давление со стороны доллара США, но смогла завершить неделю вблизи 112-й фигуры. Этот уровень является довольно важным для быков по доллар/йене, поскольку его потеря обернется снижением пары к психологическому уровню 110.00. В целом, дифференциал политик ФРС и Банка Японии должен играть на руку быкам, но неопределенность в отношении действий Дональда Трампа по стимулированию экономики США вынуждает их быть предельно осторожными. Возможно, его выступление в Конгрессе будет способствовать либо возобновлению покупок доллар/йены, либо станет поводом для распродаж.

На этой неделе запланировано:

Понедельник, 27 февраля
13:00 - Великобритания. Слушание отчета по инфляции;
13:00 - Еврозона. Индикатор настроений в секторе услуг;
13:00 - Еврозона. Индекс делового оптимизма в промышленности;
13:00 - Еврозона. Индекс настроений в экономике;
13:00 - Еврозона. Уровень доверия потребителей;
16:30 - США. Заказы на товары длительного пользования;
16:30 - США. Заказы на товары длительного пользования без учета транспорта;
18:00 - США. Незавершенные сделки по продаже жилья;
18:30 - США. Индекс деловой активности в промышленной сфере Федерального резервного банка Далласа.

Вторник, 28 февраля
00:45 - Новая Зеландия. Торговый баланс;
00:45 - Новая Зеландия. Экспорт/импорт;
00:45 - Новая Зеландия. Торговый баланс;
02:50 - Япония. Розничные продажи;
02:50 - Япония. Промышленное производство;
03:00 - Австралия. Продажи новых домов;
16:30 - США. Годовые данные по ВВП;
16:30 - США. Ценовой индекс ВВП;
16:30 - США. Индекс цен расходов на личное потребление;
16:30 - США. Основной индекс расходов на личное потребление;
16:55 - США. Индекс розничных продаж Redbook;
17:00 - США. Индекс цен на жилье S&P/CaseShiller;
17:45 - США. Индекс PMI Чикаго;
18:00 - США. Уровень доверия потребителей.

Среда, 01 марта
01:30 - Австралия. Индекс активности в производственном секторе от AiG;
03:30 - Австралия. Валовой внутренний продукт;
04:00 - КНР. Индекс деловой активности в сфере услуг;
04:00 - КНР. Уровень деловой активности в производственной сфере NBS;
04:45 - КНР. Индекс PMI Caixin в производстве;
05:00 - США. Выступление президента США Трампа в Конгрессе;
10:00 - Великобритания. Индекс цен на жилье Nationwide;
11:55 - Германия. Индекс деловой активности в производственном секторе Markit;
12:00 - Германия. Изменение числа безработных;
12:00 - Германия. Уровень безработицы;
12:00 - Еврозона. Индекс деловой активности в производственном секторе Markit;
12:30 - Великобритания. Потребительское кредитование;
12:30 - Великобритания. Количество одобренных заявок на ипотеку;
12:30 - Великобритания. Индекс деловой активности в производственном секторе Markit;
16:00 - Германия. Индекс потребительских цен;
16:00 - Германия. Гармонизированный индекс потребительских цен;
16:30 - США. Личные доходы/расходы;
16:30 - США. Расходы на личное потребление;
16:30 - Канада. Платежный баланс;
17:30 - Канада. Индекс деловой активности в производственном секторе RBC;
17:45 - США. Индекс PMI Markit в производственном секторe;
18:00 - Канада. Решение Банка Канады по процентной ставке;
18:00 - Канада. Сопроводительное заявление Банка Канады;
18:00 - США. Индекс постепенного разгона инфляции от ISM;
18:00 - США. Индекс деловой активности ISM в производственном секторе;
18:00 - США. Расходы на строительство;
20:00 - США. Выступление представителя ФРС Каплана;
22:00 - США. Экономический обзор ФРС США "Beige book".

Четверг, 02 марта
02:50 - Япония. Инвестиции в иностранные облигации;
03:30 - Австралия. Импорт/экспорт;
03:30 - Австралия. Торговый баланс;
12:30 - Великобритания. Индекс деловой активности в строительном секторе;
13:00 - Еврозона. Индекс цен производителей;
13:00 - Еврозона. Уровень безработицы;
13:00 - Еврозона. Индекс потребительских цен;
13:00 - Еврозона. Базовый индекс потребительских цен;
16:30 - США. Первичные заявки на пособия по безработице;
16:30 - Канада. Валовой внутренний продукт;
16:30 - Канада. Годовые данные по ВВП (кв/кв);
20:00 - Канада. Выступление члена совета управляющих Банка Канады Лейна.

Пятница, 03 марта
02:30 - Япония. Национальный индекс потребительских цен без учета цен на продукты питания и энергоносители;
02:30 - Япония. Национальный индекс потребительских цен;
02:30 - Япония. Соотношение числа вакансий/претендентов;
02:30 - Япония. Уровень безработицы;
02:30 - Япония. Расходы домохозяйств;
03:30 - Новая Зеландия. Выступление заместителя главы РБНЗ МакДермотта;
04:45 - КНР. Индекс PMI Caixin в секторе услуг;
12:00 - Еврозона. Индекс PMI Caixin в секторе услуг;
12:00 - Еврозона. Cоставной индекс деловой активности в производственном секторе Markit;
17:45 - США. Индекс деловой активности в секторе услуг Markit;
17:45 - США. Cоставной индекс деловой активности Markit;
18:00 - США. Индекс деловой активности ISM в секторе услуг;
20:00 - США. Выступление вице-председателя ФРС Стенли Фишера;
21:00 - США. Отчет Baker Hughes по активным нефтяным платформам в США;
21:00 - США. Выступление Джанет Йеллен.

eur27.02.2017.png

Доллар США в ожидании важных событий

С началом новой торговой недели доллар США торгуется без особых изменений. Демонстрируя поначалу весьма умеренный позитивный настрой, он незначительно укрепился в паре с евро и японской йеной, но о каких-либо существенных достижениях говорить не приходится. Азиатская сессия была спокойной, и это спокойствие плавно перешло в европейскую сессию. Внимание инвесторов на данный момент сконцентрировано на предстоящем выступлении Дональда Трампа в Конгрессе США, от которого ожидают детализации планов по увеличению расходов на инфраструктуру и налогообложение, и это событие должно определить динамику доллара на ближайшее будущее. А пока активность участников рынка будет оставаться низкой.

На сегодня запланировано:

13:00 - Великобритания. Слушание отчета по инфляции;
13:00 - Еврозона. Индикатор настроений в секторе услуг;
13:00 - Еврозона. Индекс делового оптимизма в промышленности;
13:00 - Еврозона. Индекс настроений в экономике;
13:00 - Еврозона. Уровень доверия потребителей;
16:30 - США. Заказы на товары длительного пользования;
16:30 - США. Заказы на товары длительного пользования без учета транспорта;
18:00 - США. Незавершенные сделки по продаже жилья;
18:30 - США. Индекс деловой активности в промышленной сфере Федерального резервного банка Далласа.

На динамику доллара сегодня могут повлиять данные по заказам на товары длительного пользования, а для британского фунта важным может оказаться отчет по инфляции.

usd27.02.2017.png

Волновой обзор основных валютных пар на 28 февраля

EUR/USD

w_eurusd28.02.2017.PNG

Вполне вероятно, что рынок продолжает формировать коррекционную волну 2 в рамках нового бычьего тренда. Ожидается, что в ближайшее время цена еще немного опустится в рамках волны 2. Примерная схема движения цены показана на рисунке.

GBP/USD

w_gbpusd28.02.2017.PNG

Рынок продолжает формирование зигзага A-B-C в рамках коррекционной волны (Z). Предполагается, что в настоящее время волна B полностью завершена. Валютная пара начала построение нового нисходящего движения в рамках волны C. Рекомендуется рассмотреть продажи.

USD/JPY

w_usdjpy28.02.2017.PNG

За вчерашний день рынок немного продвинулся вверх. Предполагается, что уже построена импульсная волна 1 и коррекционная волна 2. В данный момент рынок формирует начало импульсной волны 3 of (3). Поэтому в ближайшее время ожидается рост цены в рамках волны 3.

USD/CHF

w_usdchf28.02.2017.PNG

Вероятно, что валютная пара продолжает построение импульсной нисходящей волны [c] в рамках зигзага [a]-[b]-[c]. Предполагается, что волна (ii) полностью завершена. В данный момент, скорее всего, мы видим начало нового нисходящего импульса (iii). Рекомендуется рассмотреть продажи.

Рынки ждут выступления Трампа

Вчерашние европейская и американская торговые сессии в целом были ожидаемо спокойными. Доллар США находился под давлением со стороны евро и японской йены, но в паре с британским фунтом его динамика была более оптимистичной, поскольку фунт оставался под давлением на фоне очередного желания шотландцев провести референдум по вопросу независимости Шотландии. На данном этапе вероятность этого события весьма низкая, поэтому снижение фунт/доллара имеет ограниченный характер.

К концу дня медведи по доллару решили зафиксировать прибыль по коротким позициям, на фоне чего он смог отыграть часть потерь в паре с евро и йеной. В преддверии сегодняшнего выступления Дональда Трампа в Конгрессе США инвесторы предпочитают не спешить с открытием новых позиций. Если его "налоговый план" понравится инвесторам, то покупки доллара могут возобновиться; в противном случае его ожидает волна распродаж, на фоне чего евро и йена могут пробить важные уровни.

На сегодня запланировано:

16:30 - США. Годовые данные по ВВП;
16:30 - США. Ценовой индекс ВВП;
16:30 - США. Индекс цен расходов на личное потребление;
16:30 - США. Основной индекс расходов на личное потребление;
16:55 - США. Индекс розничных продаж Redbook;
17:00 - США. Индекс цен на жилье S&P/CaseShiller;
17:45 - США. Индекс PMI Чикаго;
18:00 - США. Уровень доверия потребителей;
05:00 - США. Выступление президента США Трампа в Конгрессе.

Некоторое влияние на динамику доллара могут оказать данные по ВВП США, но основное внимание инвесторов будет сосредоточено на выступлении Трампа.

jpy28.02.2017.png

Евро/доллар консолидируется вблизи текущих максимумов

После снижения против американского доллара к поддержке в районе 05-й фигуры евро скорректировался до сопротивления 1.0620 и теперь консолидируется между ним и поддержкой 1.0569/51. Вчерашняя попытка пробить верхнюю границу была безуспешной, поэтому прогноз по евро/доллару остается негативным, при этом существенного падения ожидать пока не стоит. Медведи могут снова протестировать 05-ю фигуру; пробитие 1.0620/30 приведет к росту в направлении 07-й фигуры.

eurusd28.02.2017.png

Фунт/доллар остается выше 1.2400

Британский фунт вчера оставался под давлением со стороны американского доллара, но попытка медведей пробить 24-ю фигуру так и не увенчалась успехом. Биды, размещенные ниже, вернули фунт к сопротивлению в районе 1.2478, где его продолжают продавать. Способность удержаться от падения ниже 1.2400 дает быкам надежду на рост к 25-й фигуре, пробитие которой приведет к росту в направлении 1.2582-1.2600; потеря 1.2400 повысит риски пробития 1.2346.

gbpusd28.02.2017.png

Доллар/франк остается под давлением

Американский доллар вчера поначалу был под незначительным давлением со стороны швейцарского франка, но после тестирования уровня 1.0045 он смог вернуться в район 01-й фигуры. Тем не менее, давление на него сохраняется, а с ним и риски тестирования психологического уровня 1.0000. Пробитие 1.0100-1.0140 ослабит нисходящее давление.

usdchf28.02.2017.png