Тема: Нефть марки Brent - фьючерсный контракт BRN

Рынок нефти - итоги 2012 года.

Во втором полугодии 2012 года, как и предполагалось в нашей июльской публикации, посвященной рынку нефти, ничего существенного не произошло. Россия отделалась легким испугом, котировки на нефть марки брент, к которой привязаны и экспортные цены российской нефти, после провала в первом полугодии уверенно вышли вверх за уровень 100 долларов США за баррель и там и остались. Уровень 100 долларов за баррель по некоторым оценкам определял собой порог бездефицитного бюджета Российской Федерации для 2012 года, и этот уровень устоял, большую часть года рынки торговались выше 100 долларов.
Провал цен первого полугодия привел к изменению политики формирования бюджета
- зависимость бюджета Российской Федерации от цен на нефть будет уменьшена с помощью специального бюджетного правила. В рамках этого правила отменена привязка бюджетных расходов к уровню цен на нефть, а сверхдоходы будут направляться на пополнение соответствующих фондов, предназначенных для стабилизации экономической ситуации при резких колебаниях мировых цен на энергоносители.

Что касается технических аспектов динамики нефтяного рынка, то во втором полугодии рынок протестировал зону цели среднесрочного тренда, которая в рамках наших прогнозов находилась в окрестности уровня среднесрочного сопротивления 116.71. После этого рынок ушел на боковую коррекцию и продолжает оставаться в боковом движении, торгуясь на начало 2013 года в коррекционном канале среднесрочного тренда с границами от 103.64 до 113.24. Наиболее вероятным сценарием развития ситуации будет прорыв уровня сопротивления 113.24, повторное тестирование и прорыв уровня 116.71 и последующее движение рынка в направлении новой среднесрочной цели на уровне 127.89, при прорыве которой станет актуальной цель долгосрочного движения на 138.13. Впрочем, последний шаг, если он и произойдет, дело достаточно отдаленного будущего, так как долгосрочный тренд находится в состоянии боковой коррекции. Рост цен к уровню 138.13, если и произойдет, то в самом оптимистичном варианте не ранее осени 2013 года.

Детальный технический анализ тенденций рынка нефти в рамках SWT-метода приводится ниже.

Технический анализ трендов.



Долгосрочный тренд представлен на графике дневного масштаба волной четвертого уровня (гистограмма бирюзового цвета):
- тренд восходящий, в фазе боковой коррекции;
- диапазон коррекционного канала от 94.35 до 127.89;
- при прорыве верхней границы канала цель роста – уровень долгосрочного сопротивления на 138.13.
Среднесрочному тренду соответствует волна третьего уровня (гистограмма красного цвета) графика дневного масштаба:
- тренд восходящий, в начале фазы направленного восходящего движения после фазы боковой коррекции;
- диапазон коррекционного канала от 103.64 до 113.24;
- прорыв верхней границы канала приводит к повторному тестированию зоны ранее достигнутой среднесрочной цели в окрестности уровня 116.71 с последующим продвижением вверх, в окрестность уровня новой среднесрочной цели на 127.89.



Краткосрочный тренд представлен волной четвертого уровня на графике часового масштаба (гистограмма бирюзового цвета):
- тренд восходящий;
- цель движения – уровень сопротивления 113.24, прорыв которой открывает дорогу к уровням среднесрочного сопротивления на 116.71 и 127.89.
Локальный тренд представлен волной третьего уровня графика часового масштаба (гистограмма красного цвета):
- тренд восходящий;
- цель движения - уровень локального сопротивления на 109.28, рынок прорвал зону локальной цели и продолжает рост в рамках краткосрочного восходящего тренда.

Общий анализ ситуации и прогноз.
Долгосрочный тренд восходящий, в фазе боковой коррекции. Среднесрочный тренд восходящий, в начале фазы направленного восходящего движения после фазы боковой коррекции в канале от 103.64 до 113.24. Рынок в рамках краткосрочного восходящего тренда продвигается в направлении верхней границы канала, прорыв которой открывает дорогу к уровням среднесрочного сопротивления на 116.71 и 127.89. Прорыв уровня 127.89 откроет дорогу к долгосрочной цели на уровне 138.13, но этот вариант развития событий пока что не актуален, а примерные сроки его возможной реализации не ранее второго полугодия текущего года, причем и цели движения и сценарий развития динамики рынка к этому времени необходимо будет уточнить и откорректировать.

Технические уровни сопротивления: 113.24, 116.71, 127.89, 138.13.
Технические уровни поддержки: 105.43, 103.64, 94.35, 78.76.

Рынок нефти в январе 2013 года – никаких неожиданностей и потрясений не произошло. [/I]

Ситуация на рынке нефти в январе остается стабильной. Котировки нефтяных фьючерсов продолжили рост в рамках целей нашего предыдущего прогноза от 2 января и сейчас рынок тестирует зону уровня сопротивления 113.24.
Прорыв уровня 113.24 приведет к повторному тестированию уровня среднесрочных целей на 116.71, прорыв которого, в свою очередь, открывает среднесрочную цель на уровне 127.89.
Цели долгосрочной компоненты движения рынка также расположены вверху, на уровне долгосрочного сопротивления 138.13. Однако до прорыва уровня 127.89 рост котировок в зону долгосрочных целей можно не рассматривать, поскольку долгосрочный тренд находится в состоянии боковой коррекции. Рост цен к уровню 138.13, если и произойдет, то в самом оптимистичном варианте не ранее осени 2013 года.[/I]

Детальный технический анализ тенденций рынка нефти в рамках SWT-метода приводится ниже.

Технический анализ трендов.



Долгосрочный тренд представлен на графике дневного масштаба волной четвертого уровня (гистограмма бирюзового цвета):
- тренд восходящий, в фазе боковой коррекции;
- диапазон коррекционного канала от 94.35 до 127.89;
- при прорыве верхней границы канала цель роста - уровень долгосрочного сопротивления на 138.13.
Среднесрочному тренду соответствует волна третьего уровня (гистограмма красного цвета) графика дневного масштаба:
- тренд восходящий, в начале фазы направленного восходящего движения после фазы боковой коррекции;
- диапазон коррекционного канала от 103.64 до 113.24, рынок тестирует зону верхней границы коррекционного канала, прорыв которой приводит к повторному тестированию зоны ранее достигнутой среднесрочной цели в окрестности уровня 116.71 с последующим продвижением вверх, в окрестность уровня новой среднесрочной цели на 127.89.



Краткосрочный тренд представлен волной четвертого уровня на графике часового масштаба (гистограмма бирюзового цвета):
- тренд восходящий;
- цель движения - уровень сопротивления 113.24, прорыв которого открывает дорогу к уровням среднесрочного сопротивления на 116.71 и 127.89. Рынок тестирует зону уровня 113.24.
Локальный тренд представлен волной третьего уровня графика часового масштаба (гистограмма красного цвета):
- тренд восходящий;
- цель движения - уровень локального сопротивления на 109.28, рынок прорвал зону локальной цели и продолжает рост в рамках краткосрочного восходящего тренда.

Общий анализ ситуации и прогноз.
Долгосрочный тренд восходящий, в фазе боковой коррекции. Среднесрочный тренд восходящий, в начале фазы направленного восходящего движения после фазы боковой коррекции в канале от 103.64 до 113.24. Рынок в рамках краткосрочного восходящего тренда тестирует зону цели краткосрочной компоненты роста на уровне 113.24 (верхняя граница канала), прорыв которого открывает дорогу к уровням среднесрочного сопротивления на 116.71 и 127.89. Прорыв уровня 127.89 откроет дорогу к долгосрочной цели на уровне 138.13, но этот вариант развития событий пока что не актуален, а примерные сроки его возможной реализации не ранее второго полугодия текущего года, причем и цели движения и сценарий развития динамики рынка к этому времени необходимо будет уточнить и откорректировать.

Технические уровни сопротивления: 113.24, 116.71, 127.89, 138.13.
Технические уровни поддержки: 105.43, 103.64, 94.35, 78.76.

Нефть марки брент. Рынок протестировал зону промежуточной технической цели на 116.71 и намерен продолжить рост котировок в направлении уровня 127.89.

Котировки нефтяных фьючерсов продолжили рост в рамках целей наших прогнозов от 2 и 24 января и сейчас рынок тестирует зону технической цели на уровне среднесрочного сопротивления 116.71 – уровне цели среднесрочного роста прошедшего года.
Прорыв уровня 116.71 открывает для тестирования среднесрочную цель на уровне 127.89, прорыв которого, в свою очередь, переводит в разряд актуальных цель долгосрочного роста на уровне долгосрочного сопротивления 138.13. Отметим, что до прорыва уровня 127.89 рост котировок в зону долгосрочных целей по-прежнему остается только гипотезой возможного развития ситуации, поскольку долгосрочный тренд находится в состоянии боковой коррекции. Поэтому перспективы долгосрочного движения рынка будут уточняться при выходе котировок в зону уровня 127.89.
Отметим, что складывающаяся на нефтяном рынке ситуация и прогноз ее развития являются благоприятными для экономики Российской Федерации и стран, входящих в единое экономическое пространство с Россией.

Детальный технический анализ тенденций рынка нефти в рамках SWT-метода приводится ниже.

Технический анализ трендов.



Долгосрочный тренд представлен на графике дневного масштаба волной четвертого уровня (гистограмма бирюзового цвета):
- тренд восходящий, в фазе боковой коррекции;
- диапазон коррекционного канала от 94.35 до 127.89;
- при прорыве верхней границы канала цель роста – уровень долгосрочного сопротивления на 138.13.
Среднесрочному тренду соответствует волна третьего уровня (гистограмма красного цвета) графика дневного масштаба:
- тренд восходящий;
- рынок повторно тестирует зону ранее достигнутой среднесрочной цели в окрестности уровня 116.71, прорыв которого открывает для тестирования уровень новой среднесрочной цели на 127.89.



Краткосрочный тренд представлен волной четвертого уровня на графике часового масштаба (гистограмма бирюзового цвета):
- тренд восходящий;
- цель движения – уровень сопротивления 113.24, рынок прорвал зону уровня 113.24 и продолжил рост в рамках среднесрочного тренда.
Локальный тренд представлен волной третьего уровня графика часового масштаба (гистограмма красного цвета):
- тренд восходящий, рынок вышел из диапазона целей локальной компоненты роста и продолжил восходящее движение в рамках краткосрочного и среднесрочного восходящих трендов.

Общий анализ ситуации и прогноз.
Долгосрочный тренд восходящий, в фазе боковой коррекции. Среднесрочный тренд восходящий, рынок тестирует зону среднесрочного сопротивления на 116.71, прорыв которого открывает для тестирования уровень среднесрочной цели на 127.89.
Прорыв уровня 127.89 откроет дорогу к долгосрочной цели на уровне 138.13, но этот вариант развития событий пока что не актуален, а примерные сроки его возможной реализации не ранее второго полугодия текущего года, причем и цели движения и сценарий развития динамики рынка к этому времени необходимо будет уточнить и откорректировать. Отметим, что в зоне уровня 116.71 не исключен локальный откат вниз, возможно в форме боковой коррекции локального тренда.

Технические уровни сопротивления: 116.71, 127.89, 138.13.
Технические уровни поддержки: 94.35, 78.76.

Нефть марки brent – 02.01.14. Анализ динамики цен фьючерсного рынка.

Прошел почти год с нашей последней публикации по анализу нефтяного рынка. В начале прошлого года анализ динамики цен показывал умеренный рост, ближе к лету – хаотическое движение в коррекционном канале долгосрочного восходящего тренда без преобладающего направленного движения. По большому счету с лета ничего не изменилось.
Все наблюдаемые тренды, основной, долгосрочный, среднесрочный и краткосрочный восходящие, и все они находятся в фазе боковой коррекции.
Нефть с лета консолидируется, сначала в коррекционном канале краткосрочного, а затем в канале среднесрочного трендов, и завершила год боковой коррекцией краткосрочного тренда в диапазоне 109.78-113.40, границы которого определяют ключевые уровни рынка.
На момент проведения анализа ситуации нет никаких данных для того, чтобы сделать обоснованный прогноз дальнейшего развития ситуации. Однако с точки зрения факторов технического анализа можно сказать следующее.
Прорыв нижней границы канала 109.78-113.40 открывает для тестирования краткосрочную цель на уровне поддержки 107.10, прорыв которого, в свою очередь, переводит ситуацию в рамки среднесрочного нисходящего тренда с целью в зоне уровня 100.80.
Прорыв кластера уровней сопротивления (113.40-113.90) в зоне верхней границы канала открывает для тестирования среднесрочную цель на уровне сопротивления 118.25 и переводит ситуацию в рамки сценария восстановления среднесрочного восходящего тренда.
Так что наблюдаем за ценой и ждем. А пока что рынок сохраняет боковое движение и полную неопределенность в плане грядущего роста или падения цен на нефть.

Приложение.

Анализируемые тренды. Определения и длительность.
В программной реализации метода используется 9 волновых стохастических трендов, но основное внимание уделяется шести трендам со средними значениями периода цикла:
- основной тренд с периодом 10-14 лет;
- долгосрочный тренд с периодом 2-3 года;
- среднесрочный тренд с периодом 5-7 месяцев;
- краткосрочный тренд с периодом 30-40 дней;
- локальный тренд с периодом 4-6 дней.
За рамками программных средств анализа учитывается глобальный тренд с периодом 50-70 лет.

Формализованный анализ трендов.




Тот факт, что в глобальной перспективе цены на нефть растут и продолжат расти не вызывает никакого сомнения. И дело даже не в дефиците энергоносителей, а в банальной инфляции. Глобальный тренд растущий, но более детально рассматривать его мы не будет, вряд ли кому интересны рыночные циклы длительностью 50-70 лет.
Основной тренд представлен на графике недельного масштаба волной четвертого уровня - гистограмма бирюзового цвета:
- тренд восходящий, в фазе боковой коррекции;
- диапазон коррекционного канала 91.50-140.00, т.е. даже рост котировок до максимума 2008 года не выведет ситуацию за рамки сценария боковой коррекции.
Долгосрочный тренд на графике недельного масштаба представлен волной третьего уровня – гистограмма красного цвета:
- тренд восходящий, в фазе боковой коррекции;
- диапазон коррекционного канала 100.80-118.25, рынок консолидируется в середине канала.



Среднесрочному тренду соответствует волна третьего уровня (гистограмма красного цвета) графика дневного масштаба:
- тренд восходящий, в фазе боковой коррекции;
- диапазон коррекционного канала 107.10-113.90, рынок торгуется в середине канала.



Краткосрочный тренд представлен волной третьего уровня на графике масштаба Н4 (гистограмма красного цвета):
- тренд восходящий, на стадии перехода к фазе боковой коррекции;
- цель краткосрочного роста – уровень краткосрочного сопротивления на 113.90;
- диапазон предполагаемого коррекционного канала 109.78-113.40.

Общий анализ ситуации и прогноз.
Основной, долгосрочный и среднесрочный тренды восходящие, но в рамках всех этих трендов рынок находится в состоянии боковой коррекции.
В сложившихся условиях движение котировок определяется краткосрочным восходящим трендом с целью на уровне краткосрочного сопротивления 113.90, однако краткосрочный тренд также начинает переход к фазе боковой коррекции в канале 109.78-113.40, границы которого определяют ключевые уровни рынка.
Рынок движется по направлению к нижней границе канала, прорыв которой открывает для тестирования краткосрочную цель на уровне поддержки 107.10, прорыв которого, в свою очередь, переводит ситуацию в рамки среднесрочного нисходящего тренда с целью в зоне уровня 100.80.
Возврат рынка вверх и прорыв кластера уровней сопротивления (113.40-113.90) в зоне верхней границы канала открывает для тестирования среднесрочную цель на уровне сопротивления 118.25 и переводит ситуацию в рамки сценария восстановления среднесрочного восходящего тренда.
А пока что рынок сохраняет боковое движение и полную неопределенность в плане грядущего роста или падения цен на нефть.

Уровни сопротивления: 113.40, 113.90, 118.25, 140.00, 170.00.
Уровни поддержки: 109.78, 107.10, 100.80, 91.50, 79.50.

Николай Скриган, аналитик МОФТ.


По материалам блога profianalitics.com

Нефть марки brent – 08.01.14. Рынок ушел вниз, к краткосрочной поддержке на 107.10.

За неделю, прошедшую с момента нашей последней публикации по ценам нефтяного рынка (http://swt-trading.blogspot.com/2014...nt-020114.html), цены прорвали нижнюю границу коррекционного канала 109.78-113.40, и перешли к фазе локальной боковой коррекции в канале 105.71-109.43, границы которого определяют ключевые уровни рынка.
Прорыв нижней границы канала 105.71-109.43 продолжит дальнейшее снижение и открывает для тестирования среднесрочную цель на уровне среднесрочной поддержки на 100.80.
Прорыв верхней границы расширит коррекционный диапазон и может в перспективе привести к восстановлению краткосрочного восходящего движения с целью на уровне 113.90.
По состоянию на утро 8 января рынок торгуется в боковом движении в окрестности уровня краткосрочной поддержки на 107.10, не проявляя пока своих намерений к движению в ту или иную сторону. Однако, по нашему мнению, вероятность дальнейшего, пусть и незначительного снижения цен на нефть, несколько выше, чем рост от достигнутых уровней.

Приложение.

Формализованный анализ трендов.



Долгосрочный тренд на графике дневного масштаба представлен волной четвертого уровня – гистограмма бирюзового цвета:
- тренд восходящий, в фазе боковой коррекции;
- диапазон коррекционного канала 100.80-118.25, рынок консолидируется в середине канала.
Среднесрочному тренду соответствует волна третьего уровня (гистограмма красного цвета) графика дневного масштаба:
- тренд восходящий, в фазе боковой коррекции;
- диапазон коррекционного канала 107.10-113.90, рынок тестирует зону нижней границы канала.



Краткосрочный тренд представлен волной четвертого уровня на графике часового масштаба (гистограмма бирюзового цвета):
- тренд нисходящий;
- цель – уровень краткосрочной поддержки на 107.10, рынок тестирует зону уровня цели.
Локальный тренд представлен волной третьего уровня графика часового масштаба (гистограмма красного цвета):
- тренд нисходящий, в фазе боковой коррекции;
- диапазон коррекционного канала 105.71-109.43.

Общий анализ ситуации и прогноз для позиционной торговли.
Основной, долгосрочный и среднесрочный тренды восходящие, но в рамках всех этих трендов рынок находится в состоянии боковой коррекции.
В сложившихся условиях движение котировок определяется краткосрочным нисходящим трендом с целью на уровне краткосрочной поддержки 107.10, в рамках которого нефть протестировала зону цели краткосрочного снижения на уровне 107.10 и перешла к фазе локальной боковой коррекции в канале 105.71-109.43, границы которого определяют ключевые уровни рынка.
Прорыв нижней границы канала 105.71-109.43 продолжит дальнейшее снижение и открывает для тестирования среднесрочную цель на уровне среднесрочной поддержки на 100.80.
Прорыв верхней границы расширит коррекционный диапазон и может в перспективе привести к восстановлению краткосрочного восходящего движения с целью на уровне 113.90.

Уровни сопротивления: 109.43, 113.90, 118.25, 140.00, 170.00.
Уровни поддержки: 107.10, 105.71, 100.80, 91.50, 79.50.

Николай Скриган, аналитик МОФТ.


По материалам блога profianalitics.com

Нефть марки brent – 28.01.14. Рынок торгуется в боковом коррекционном движении в окрестности краткосрочной поддержки на 107.10.

В начале января в соответствии с нашим прогнозом цены на нефть ушли вниз, в зону краткосрочной поддержки на 107.10, и продолжают оставаться в окрестности этого уровня, торгуясь в боковом коррекционном движении в канале 105.30-108.80, границы которого определяют ключевые уровни рынка.
В настоящее время с технической точки зрения на рынке отсутствуют какие-либо силы, ответственные за направленное движение цен, а ситуация характеризуется пусть и неустойчивым, но все-таки равновесием. Признаком выхода из равновесного состояния будет прорыв коррекционного канала краткосрочного тренда 105.30-108.80.
По состоянию на утро 28 января рынок движется в направлении нижней границы канала, прорыв которой продолжит дальнейшее снижение котировок и открывает для тестирования среднесрочную цель на уровне поддержки на 100.80 с промежуточной технической целью на уровне 102.65.
Прорыв верхней границы расширит коррекционный диапазон и открывает для тестирования зону уровня краткосрочного сопротивления на 113.90, переводя ситуацию в рамки сценария краткосрочного восходящего тренда.


Приложение.

Формализованный анализ трендов.



Долгосрочный тренд на графике дневного масштаба представлен волной четвертого уровня – гистограмма бирюзового цвета:
- тренд восходящий, в фазе боковой коррекции;
- диапазон коррекционного канала 100.80-118.25, рынок консолидируется в середине канала.
Среднесрочному тренду соответствует волна третьего уровня (гистограмма красного цвета) графика дневного масштаба:
- тренд нисходящий, в фазе боковой коррекции;
- диапазон коррекционного канала 107.10-113.90, рынок тестирует зону нижней границы канала.



Краткосрочный тренд представлен волной четвертого уровня на графике часового масштаба (гистограмма бирюзового цвета):
- тренд нисходящий, в фазе боковой коррекции;
- диапазон коррекционного канала 105.30-108.80.
Локальный тренд представлен волной третьего уровня графика часового масштаба (гистограмма красного цвета):
- тренд нисходящий;
- цель – уровень локальной поддержки на 105.30.

Общий анализ ситуации и прогноз для позиционной торговли.
Основной и долгосрочный тренды восходящие, но в рамках этих трендов рынок находится в состоянии боковой коррекции. Среднесрочный тренд нисходящий, но тоже в фазе боковой коррекции.
В сложившихся условиях движение котировок определяется краткосрочным нисходящим трендом с целью на уровне краткосрочной поддержки 107.10, в рамках которого нефть протестировала зону цели краткосрочного снижения на уровне 107.10 и перешла к фазе боковой коррекции в канале 105.30-108.80, границы которого определяют ключевые уровни рынка.
В настоящее время с технической точки зрения на рынке отсутствуют какие-либо силы, ответственные за направленное движение цен, а ситуация характеризуется пусть и неустойчивым, но все-таки равновесием. Признаком выхода из равновесного состояния будет прорыв коррекционного канала краткосрочного тренда 105.30-108.80.
По состоянию на утро 28 января рынок движется в направлении нижней границы канала, прорыв которой продолжит дальнейшее снижение котировок и открывает для тестирования среднесрочную цель на уровне поддержки на 100.80 с промежуточной технической целью на уровне 102.65.
Прорыв верхней границы расширит коррекционный диапазон и открывает для тестирования зону уровня краткосрочного сопротивления на 113.90, переводя ситуацию в рамки сценария краткосрочного восходящего тренда.

Уровни сопротивления: 108.80, 113.90, 118.25, 140.00, 170.00.
Уровни поддержки: 107.10, 105.30, 102.65, 100.80, 91.50, 79.50.

Николай Скриган, аналитик МОФТ.


По материалам блога profianalitics.com

Нефть марки brent – 30.01.14. Рынок торгуется в боковом коррекционном движении в окрестности краткосрочной поддержки на 107.10.

В начале января в соответствии с нашим прогнозом цены на нефть ушли вниз, в зону краткосрочной поддержки на 107.10, и продолжают оставаться в окрестности этого уровня, торгуясь в боковом коррекционном движении в канале 105.30-108.80, границы которого определяют ключевые уровни рынка.
В настоящее время с технической точки зрения на рынке отсутствуют какие-либо силы, ответственные за направленное движение цен, а ситуация характеризуется пусть и неустойчивым, но все-таки равновесием. Признаком выхода из равновесного состояния будет прорыв коррекционного канала краткосрочного тренда 105.30-108.80.
По состоянию на утро 30 января цены приближаются к ключевому уровню сопротивления на 108.80, прорыв которого расширит коррекционный диапазон и открывает для тестирования зону уровня краткосрочного сопротивления на 113.90, переводя ситуацию в рамки сценария краткосрочного восходящего тренда.
Возврат рынка вниз и прорыв нижней границы канала 105.30-108.80 продолжит развитие сценария падения рынка и открывает для тестирования среднесрочную цель на уровне поддержки на 100.80 с промежуточной технической целью на уровне 102.65.